Vorige week dinsdag waren wij hoopvol gestemd en kochten we voor de Polderportefeuille calls ABN Amro, die we vrijdag met winst verkochten ( zie: Winstnemen in ABN Amro). We kochten ook ASML-calls. Zoals we vrijdag schreven, was één zwakke dag niet genoeg om ons van ons contrarian optimisme af te brengen.

We verwachtten goed nieuws voor ASML, na de presentaties aan analisten. Bovendien zetten we in de Modelportefeuille onze aandelen in luxebootbouwer Rodriguez in de verkoop.

We kochten wat Ginger, in afwachting van de resultaten, van vanavond (zie: Weekend-winst en nieuwe aankoop). Inmiddels zakte Amerika vrijdag hard in en kreeg Europa vandaag een nieuwe dreun, waardoor we weer gewoon terug zijn naar bearish en afblijven.

Wat is nu het resultaat?
We verkochten onze banken calls met winst, vrijdag. We verkopen vandaag onze Rodriguez dan maar wat lager, op 47 euro, laatst gehandeld, weg, klein winstje. We blijven de perspectieven van Rodriguez overigens als uitstekend bestempelen, met als onderliggende gedachte dat eerst de aandelen kapot gaan, dan de huizen en pas op het laatst de jachten van meer dan 10 miljoen euro.

Het verschil met rijke mensen was vroeger dat die meer geld hadden. Tegenwoordig is het verschil dat ze veel meer geld hebben. Resten litho calls en Ginger. Ginger staat vandaag, het spijt ons haast het u te melden, hoger, 25,75 euro laatst gedaan. We rekenen op steun, na de resultaten van vanavond en het commentaar van de directie, dat naar onze indruk positief is.

Ginger doet acquisities, die zijn goedkoop, een stuk goedkoper dan het eigen aandeel, de schuldenlast is laag, de winstgroei is hoog, dat kan dus slechter. Met de litho calls wachten we nog even, het aandeel is blijven hangen rond de 6,40 euro, we kochten de okken 6 op 1,05: eventueel nemen we een verlies, maar het is nog niet zeker. Kortom, het had slechter gekund, vandaag.

Transacties en motivaties van de Inveztor.net Modelportefeuille van Michael Kraland
Transacties en motivaties van de Inveztor.net Polderportefeuille van Frank van Dongen & Michael Kraland

Michael Kraland is vermogensbeheerder, beheert een beleggingsfonds en is directeur van een Amerikaans hedge fund. Kraland schrijft zijn columns op persoonlijke titel. Op moment van publicatie is hij long Ginger en ASML calls. Kraland handelt vaak in beleggingen waar hij over schrijft en zijn posities kunnen op elk moment veranderen. De informatie in deze column is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. Uw reactie is welkom op
kraland@Inveztor.net.